파란색은 내 의견
이거 보고 공부함.
금리보다 혁신 성장!
지금은 성장 기업 투자가 중요!
중소형주 아니고 미국 빅테크 대형주 투자!
러셀2000에 투자할 때가 아니다.
왜냐...
금리가 높기 때문이다.
금리와 상관없이 매출과 이익을 어마하게 내는 빅테크들은 괜찮겠지만
부채를 일으켜 투자하는 중소형주들은 금리의 영향을 받는다. 그것도 강하게..
10년물 금리가 5%까지 가게 되면 대형주들의 고점도 상대적으로 낮아질 것이다.
현재 : s&p 500 5895, 잔존가치 모델로 계산 2025년 연말에
10년물 4% 일 때, s&p 500 23.8% 상승 가능
10년물 4.25% 일 때, s&p 500 20.3% 상승 가능
10년물 4.5% 일 때, s&p 500 16.8% 상승 가능
10년물 5% 일 때, s&p 500 10.3% 상승 가능
헐... 이렇게만 올라가면 진짜 좋긴 하겠다!!
또한, 가치주 투자할 때가 아니다.
AI 위주의 성장주 투자를 해야 한다.
포트폴리오 제안
주식 80!!! 헐... 괴장히 높네
채권 20
왜냐... 당연히 금리가 잘 안 떨어질 것 같으니 채권 투자가 어려울 것 같다는 것..
그래서 채권 비중을 크게 안 갖고 가는 것이다.
만약 대체자산(금, 은, 비트코인, 이더리움 등) 포함시
주식 80, 채권 15, 대체자산 5
국가별 포트폴리오 제안은 이렇게
미국이 0.8*0.75이니 전체 자산의 60% (오 이것은 나랑 똑같음 ㅎㅎ)
일본 전체 자산의 4%
한국 : 4%, 대만 : 5.6%, 베트남 : 2.4%, 인도 : 4%
특징
중국이 아예 없다!!!
미국 주식이 전세계 비중의 50% 돌파했는데
앞으로 65% 정도까지 더 갈 것이라 보고 있다.
미국 증시 아직 과열 아님
레버리지 이용 부분이 금융위기 때에 비교해서 낮다.
그리고 공포 탐욕 지수도 낮다.
2년 정도 미국 주식의 상승 더 갈 것 같다.
성장주 올해 43% 정도 상승
가치주 올해 12% 정도 상승
성장주에 투자하자!